2月份國(guó)際干散貨運(yùn)輸市場(chǎng)依然處于淡季中，1月下旬發(fā)生的巴西潰壩事故影響仍在發(fā)酵，又適逢中國(guó)春節(jié)長(zhǎng)假，海岬型船繼續(xù)大幅走跌，太平洋往返租金水平重返近兩年來(lái)的最低水平；巴拿馬型船和超靈便型船在春節(jié)期間需求回溫，消耗部分即期運(yùn)力，市場(chǎng)小幅復(fù)蘇。上海航運(yùn)交易所發(fā)布的遠(yuǎn)東干散貨指數(shù)(FDI)呈震蕩上行走勢(shì)，但環(huán)比、同比均下跌。2月28日，綜合指數(shù)、運(yùn)價(jià)指數(shù)和租金指數(shù)分別為682.79點(diǎn)、693.26點(diǎn)和667.09點(diǎn)，分別較上期末上漲9.8%、2.0%和24.6%，本期平均值分別較上期下跌21.6%、14.3%和31.8%，較去年同期下跌28.0%、16.3%和42.0%。
國(guó)際干散貨運(yùn)輸市場(chǎng)運(yùn)力保持增長(zhǎng)，增量較上月有所放緩，其中巴拿馬型船增量保持首位。據(jù)克拉克森統(tǒng)計(jì)，截至2月底，全球干散貨市場(chǎng)運(yùn)力總計(jì)11404艘，8.45億載重噸，較上月末增加192萬(wàn)載重噸。其中巴拿馬型船2.09億載重噸，較上月末增加91萬(wàn)載重噸。
本期海岬型船兩洋市場(chǎng)震蕩下行。從航運(yùn)市場(chǎng)來(lái)看，2019年似乎開(kāi)局不利，遠(yuǎn)低于去年同期水平。巴西遠(yuǎn)程礦市場(chǎng)，節(jié)前巴西發(fā)生嚴(yán)重潰壩事故，春節(jié)期間淡水河谷宣布部分鐵礦石合同遭遇不可抗力，在裝載期以及遠(yuǎn)期出口量不確定性的影響下，大部分礦商都未在市場(chǎng)上拿船，只有小部分成交報(bào)于市場(chǎng)。遠(yuǎn)程礦航線運(yùn)價(jià)一路下滑，巴西圖巴朗至青島航線3月中上旬的裝期從節(jié)前的14美元/噸跌至13美元/噸，月中由于國(guó)際油價(jià)迅速上漲，運(yùn)價(jià)小幅回升至13.4美元/噸，隨后繼續(xù)緩慢下跌至月底的12.5美元/噸。據(jù)市場(chǎng)分析，礦難造成的減產(chǎn)對(duì)巴西發(fā)運(yùn)端造成的影響，將于雨季結(jié)束后的二季度開(kāi)始慢慢體現(xiàn)。2月28日，巴西圖巴朗至青島航線運(yùn)價(jià)為12.574美元/噸，較上期末下跌10.3%，本期平均值13.018美元/噸，較上期平均下跌21.5%，較去年平均值下跌18.5%。太平洋市場(chǎng)上，春節(jié)期間貨盤(pán)有限，澳大利亞丹皮爾至青島航線運(yùn)價(jià)低位運(yùn)行在4.8-5美元/噸之間。節(jié)后，一方面由于運(yùn)價(jià)處于低位，市場(chǎng)渴望觸底反彈，另一方面國(guó)際油價(jià)大幅上漲，再加上3月初澳大利亞裝港吃水較差，船東紛紛提升叫價(jià)，月中澳大利亞丹皮爾至青島航線運(yùn)價(jià)低位反彈至5.5-5.6美元/噸之間。隨后受巴西遠(yuǎn)程礦航線市場(chǎng)低迷的壓制，盡管市場(chǎng)上澳大利亞主要礦商的貨盤(pán)較為活躍，西澳至青島鐵礦石航線運(yùn)價(jià)仍繼續(xù)下探，臨近月底再度跌破5美元/噸。而太平洋往返租金遭腰斬，27日市場(chǎng)報(bào)出17萬(wàn)載重噸船，2月22日鲅魚(yú)圈交船，途經(jīng)澳大利亞回中國(guó)，成交日租金只有5500美元，為近兩年來(lái)的最低水平。2月28日，中國(guó)-日本/太平洋往返航線日租金為4786美元，較上月末大幅下跌28.0%。本期平均5534美元，較上期平均大幅下挫54.3%，較去年同期平均大幅下挫59.2%。西澳丹皮爾至青島航線運(yùn)價(jià)為4.952美元/噸，較上期末微跌0.8%；本期平均值5.117美元/噸，較上期平均下跌17.6%，較去年同期平均值下跌23.5%。
本月巴拿馬型船市場(chǎng)逐漸復(fù)蘇，臨近月底漲勢(shì)加快。糧食航線，春節(jié)期間以及節(jié)后，南美糧食旺季尚未完全開(kāi)啟，貨盤(pán)極為有限，加上早期到港運(yùn)力較多，市場(chǎng)氣氛不佳，租金承壓，不過(guò)在油價(jià)上漲的拉動(dòng)下，糧食運(yùn)價(jià)整體表現(xiàn)平穩(wěn)，在26.5美元/噸上下小幅波動(dòng)。臨近月底，南美糧食旺季啟動(dòng)，3月下旬以后的裝期運(yùn)價(jià)開(kāi)始上漲至接近28美元/噸，加上FFA遠(yuǎn)期合約價(jià)格上漲，船東信心猛增。美豆方面，通過(guò)2月中下旬的中美貿(mào)易磋商，傳出中方承諾將繼續(xù)購(gòu)買1000萬(wàn)噸美國(guó)大豆，提振市場(chǎng)信心，美灣、美西至中國(guó)的糧食航線運(yùn)價(jià)均小幅回溫。2月28日，巴西桑托斯至中國(guó)北方港口糧食運(yùn)價(jià)為27.7美元/噸，較上期末上漲5.3%，本期平均26.579美元/噸，較上期平均下跌9.3%，較去年同期平均下跌17.2%。太平洋市場(chǎng)在經(jīng)歷一月份的慘淡行情后觸底回升。春節(jié)后下游鋼廠、電廠逐步開(kāi)工，煤炭需求增加，加上節(jié)前所攬的貨源也開(kāi)始找船，市場(chǎng)整體貨盤(pán)較節(jié)前有所增加，租金低位回升，但力度有限。澳洲煤炭在中國(guó)通關(guān)時(shí)間延長(zhǎng)的影響進(jìn)一步加劇，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)考慮到風(fēng)險(xiǎn)加大，采購(gòu)需求有所減少，太平洋區(qū)域內(nèi)需求壓力略增，市場(chǎng)呈滯漲回落的走勢(shì)。臨近月底，隨著南美糧季的啟動(dòng)，F(xiàn)FA遠(yuǎn)期合約價(jià)格上漲，進(jìn)一步拉動(dòng)市場(chǎng)信心，再加上印尼煤炭往馬來(lái)西亞、印度、韓國(guó)、日本等各個(gè)方向的貨盤(pán)均較多，給市場(chǎng)注入活力，太平洋區(qū)域租金、運(yùn)價(jià)水平大幅上漲。2月28日，中國(guó)-日本/太平洋往返航線日租金為7904美元，較上期末大幅上漲39.4%，本期平均6696美元，較上期平均下跌26.1%，較去年同期下跌36.4%。中國(guó)南方經(jīng)印尼至韓國(guó)航線日租金為5996美元，較上期末上漲36.8%，本期平均5191美元，較上期平均下跌35.2%，較去年同期下跌47.4%。印尼薩馬林達(dá)至廣州航線運(yùn)價(jià)為5.3美元/噸，較上期末上漲25.3%，較上期平均下跌14.1%，較去年同期下跌23.0%。
超靈便型船東南亞市場(chǎng)企穩(wěn)回升、漲勢(shì)亮眼。受印尼煤炭貨盤(pán)、Clinker貨盤(pán)以及2月下旬鋼材貨盤(pán)等支撐，區(qū)域內(nèi)運(yùn)力緊張，租金、運(yùn)價(jià)低位反彈，漲幅較大。臨近月底，鎳礦、Clinker貨盤(pán)略微減少，東南亞市場(chǎng)租金、運(yùn)價(jià)漲勢(shì)有所放緩。2月28日，中國(guó)南方/印尼往返航線日租金為7655美元，較上期末大幅上漲77.4%；本期平均8323美元，較上期平均下跌7.2%，較去年同期平均下跌27.3%。新加坡經(jīng)印尼至中國(guó)南方航線租金為9991美元，較上期末大漲68.2%。中國(guó)渤海灣內(nèi)至東南亞航線租金為6063美元，較上期末上漲41.8%。印尼塔巴尼奧至廣州航線運(yùn)價(jià)為7.085美元/噸，較上期末上漲28.9%。菲律賓蘇里高至日照航線運(yùn)價(jià)為7.815美元/噸，較上期末上漲9.8%。
----上海航運(yùn)交易所信息部 戴德棻----
